سرمایه گذاری در شرایط خاص

موقعیت های خاص توسط تعریف می شود (i) جامعه ای از شرکت کنندگان (ii) بازده + (iii) طرز فکر. این شرایط سرمایه گذاران را به خرید اوراق بهادار (مثلاً بدهی، حقوق صاحبان سهام یا مشتقات) بر اساس موقعیت خاص، به جای مبانی اساسی اوراق بهادار یا دلایل دیگر سرمایه گذاری، می کشاند. این نوع سرمایه گذاری تلاشی برای سود بردن از افزایش یا کاهش بالقوه ارزشی است که موقعیت خاص ایجاد می کند که ممکن است ناشی از تجدید ساختار، تامین مالی مجدد یا سایر فعالیت های سرمایه گذاری باشد. این موقعیت‌ها و سرمایه‌گذاران (عمدتاً دارایی‌های خصوصی، صندوق‌های تامینی و بدهی اما به طور فزاینده‌ای دیگر تامین‌کنندگان سرمایه جایگزین) هستند که ما از طریق تیم موقعیت‌های خاص خود عمیقاً با آنها مرتبط هستیم.

موقعیت‌های خاص می‌تواند منجر به تجدید ساختار، تامین مالی مجدد یا M&A شود، بنابراین ما از بازسازی، مالی، مالیات و مجموعه مهارت‌های شرکتی به‌ویژه در تعدادی از بخش‌ها، کشورها و تخصص‌های طبقه دارایی مختلف به صورت یکپارچه استفاده می‌کنیم.

یک موقعیت خاص در امور مالی یک رویداد غیر معمول است که پتانسیل بالایی برای تغییر مسیر آینده یک کسب و کار دارد و به طور مادی بر ارزش شرکت تأثیر می گذارد. مفهوم رویداد ممکن است هم مثبت باشد (برای مثال، ادغام یا اکتساب) و هم منفی (تعارض، پریشانی، و غیره). ، فروش دارایی یا سایر موقعیت های کاتالیزور محور. علاوه بر این، تعارض سهامداران نیز یک وضعیت خاص در نظر گرفته می شود.

بنجامین گراهام در کتاب معروف خود به نام تحلیل امنیت ، موقعیت‌های خاص را به شش دسته تقسیم می‌کند:

  • کلاس A : آربیتراژهای استاندارد، بر اساس طرح سازماندهی مجدد، افزایش سرمایه یا ادغام.
  • طبقه B : پرداخت نقدی، در افزایش سرمایه یا ادغام.
  • طبقه C : پرداخت های نقدی هنگام فروش یا انحلال.
  • طبقه D : امور دعوی.
  • کلاس E : گسست خدمات عمومی.
  • طبقه F : دارایی های آسیب دیده.
  • کلاس G : موقعیت های خاص متفرقه.

به‌طور کلی، سرمایه‌گذاری در موقعیت‌های خاص معمولاً به دارایی‌هایی (شرکت‌ها، پروژه‌ها، هر دارایی دیگری) در مضیقه اشاره دارد. در واقع، این نوع سرمایه گذاری، مقدار بسیار بیشتری از موقعیت های مختلف را در بر می گیرد.

ما در تمامی کلاس ها فعال هستیم ما روی یک طبقه دارایی خاص یا یک بخش تجاری خاص متمرکز نیستیم، بلکه در واقع خود فرصت، “وضعیت” است.

اگر فکر می کنید فرصت سرمایه گذاری برای ما دارید، لطفا با ما تماس بگیرید.

This is a unique website which will require a more modern browser to work!

Please upgrade today!

The Medici Briefings

    Sign up for the Medici Briefings - get to your inbox relevant information about the latest in technology, investments and our activities.